一つ上の投資家を目差して

賢明なる投資家を目指すNEETのブログです!!

上記の広告は1ヶ月以上更新のないブログに表示されています。
新しい記事を書く事で広告が消せます。
--.--.-- --:-- | スポンサー広告 | トラックバック(-) | コメント(-) |
銀行分析は話半分で聞き流してください。
注:銀行用に分析指標を変えるかもしれません。

数値はすべてMSNマネー参照
評価順番は日経平均プロフィールの銘柄一覧順
計算しやすくするため実際値と多少の誤差があります

企業名:千葉銀行 コード:8331
企業の概要:地銀大手、千葉県で最大。県内融資シェア3割、預金シェア2割弱。投信販売では地銀首位級

02/19現在 時価総額:512,238百万 株価:572
----------------------------------------------

10年間の推移(百万単位で表示)
年__純利益_____長期債務_____発行済株式数
01__13,193_____45,500____845.5
02__-25,420____45,500____845.5
03__8,771______45,500____841.1
04__27,588_____39,500____841.1
05__36,397_____39,500____841.4
06__48,931_____21,000____891.2
07__52,542_____21,000____894.0
08__45,984_____41,000____893.9
09__12,395_____40,000____893.8
10__37,582_____40,000____893.7

・’03年から順調に増加しています。金融危機後に収益は減少していますが、赤字にはなっていません。
・長期債務はそれほど多くなく、減少傾向です。
・発行済株式数は’06年に増加しています。

----------------------------------------------

貸借対照表(B/S)5年間の推移(百万単位で表示)
年___現金_______負債比率_____ROE
06__269,751_____17.43______9.2%
07__242,244_____15.60______9.0%
08__426,953_____16.33______8.1%
09__330,336_____18.16______2.4%
10__370,500_____16.32______6.3%

・現金は増加傾向にあります。
・負債比率は高い水準で上下しています。
・ROEは高いレバレッジ効果で9%です。

----------------------------------------------

短期負債・長期負債5年間の推移(百万単位で表示)
年__短期借入金_____長期借入金
06__872,189_____21,000
07__417,709_____21,000
08__461,258_____41,000
09__585,737_____40,000
10__427,377_____40,000

・残念ながら長期借入金より短期借入金のほうがはるかに多いです。現金が足らないので今後何らかの財務活動を行なう可能性があります。

----------------------------------------------

総合評価

長期投資:長期投資はやめておきましょう。

バリュー投資:バリュー投資としてもやめておくべきです。

就職先として:止めておいたほうがいいでしょう。

評価コメント:銀行を資産運用会社とするならば、“資金運用収益”/“流動資産合計”から年間の運用成績が、そして5年間の平均をとれば平均的な運用能力がわかるかもしれません。しかし規制の多い銀行業界においてそれほど意味があるかわかりません。
ちなみに平均資金運用率は1.8%です。(投資判断に役立つかはまだわかりません)



以上です。
最後にココでは、ほぼ定量分析しかしていません。定性的な分析たとえば中・長期の経営陣の戦略や、株主のことを考えているか?あるいは企業文化に問題はないか?などなどほとんど触れていません。あくまで今回調べたのは簡略的な投資判断と日経225銘柄の数値的な強さを見るためです。賢明な投資家はこの記事を基に投資はしないでください。




にほんブログ村 株ブログへにほんブログ村 株ブログ 株 中長期投資へ人気ブログランキングへ
スポンサーサイト












管理者にだけ表示

トラックバックURL↓
http://uewomezasumono.blog57.fc2.com/tb.php/208-3a9ad523

上記広告は1ヶ月以上更新のないブログに表示されています。新しい記事を書くことで広告を消せます。